Tin nóng 19/09: Vàng giảm, dầu giảm sau khi FED cắt giảm lãi suất

Đô la tăng, vàng giảm, dầu giảm, chứng khoán Mỹ giảm... cùng nhiều tin tức quan trọng khác. Cập nhật ngay các tin nóng đầu ngày cùng Investo.info

TIN TIÊU ĐIỂM

* FOREX: Đô la tăng sau khi FED thực hiện cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản

* HÀNG HÓA: Vàng giảm sau khi đạt đỉnh kỷ lục với quyết định cắt giảm lãi suất của FED

* NĂNG LƯỢNG: Dầu giảm do lo ngại về kinh tế với việc FED cắt giảm lãi suất, các báo cáo tồn kho trái chiều

* CỔ PHIẾU: Chứng khoán Mỹ đóng cửa giảm nhẹ, giao dịch biến động sau khi FED cắt giảm lãi suất

* TRÁI PHIẾU: Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng sau khi FED cắt giảm lãi suất

* LỊCH KINH TẾ 19/09/2024

FOREX: Đô la tăng sau khi FED thực hiện cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản

Đồng đô la tăng cao hơn trong phiên giao dịch không ổn định hôm thứ Tư sau khi Cục Dự trữ Liên bang cắt giảm lãi suất 0,5 điểm phần trăm với niềm tin lớn hơn rằng lạm phát sẽ tiếp tục giảm xuống mức mục tiêu hàng năm 2% của ngân hàng trung ương Mỹ.

FED đã cắt giảm lãi suất qua đêm xuống mức 4,75 -5,00% và các nhà hoạch định chính sách kỳ vọng lãi suất chuẩn của Fed sẽ giảm thêm 0,5 điểm phần trăm nữa từ giờ đến cuối năm, 1 điểm phần trăm khác trong năm 2025 và 0,5 điểm phần trăm cuối cùng vào năm 2026 để kết thúc ở mức 2,75 -3,00%.

Đồng đô la ban đầu đã giao dịch thấp hơn sau thông báo của FED. Tuy nhiên, đồng tiền đã giảm bớt mức lỗ sau khi Chủ tịch Jerome Powell kết thúc cuộc họp báo.

Chỉ số đô la gần nhất đã tăng 0,05% trong ngày ở mức 100.970. Trước đó, đồng tiền đã chạm ngưỡng 100,21, mức thấp nhất kể từ tháng 7 năm 2023. Đồng euro giảm 0,01% xuống 1,111275 USD. Đồng bạc xanh không đổi so với yên Nhật ở mức 142.370 yên.

Vassili Serebrikov, chuyên gia chiến lược ngoại hối và vĩ mô tại UBS ở New York, cho biết: “Đó chắc chắn không phải là một đợt cắt giảm diều hâu”.

“Cách chúng tôi nghĩ về điều đó trước thông báo là bạn biết rằng việc cắt giảm 50 điểm cơ bản là tiêu cực đối với đồng đô la. Nếu họ cắt giảm 25 điểm cơ bản, sẽ có nhiều kịch bản khác nhau mà đồng đô la có thể tăng giá. Nhưng việc cắt giảm 50 điểm cơ bản rõ ràng sẽ có tác động tiêu cực đến đồng đô la”, Serebrikov nói thêm.

Trong cuộc họp báo của mình, Powell cho biết ông không thấy bất kỳ dấu hiệu nào cho thấy suy thoái kinh tế hoặc thậm chí là suy yếu trong tương lai gần.

“Tôi không thấy bất cứ điều gì trong nền kinh tế hiện nay cho thấy khả năng xảy ra suy thoái”, Powell nói. “Bạn thấy tốc độ tăng trưởng ổn định, lạm phát giảm xuống và thị trường lao động vẫn ở mức rất vững chắc.”

Sau động thái lãi suất của Fed, hợp đồng tương lai lãi suất quỹ liên bang, thước đo chi phí của các khoản vay qua đêm không bảo đảm giữa các ngân hàng, đã tính trong định giá mức cắt giảm lãi suất tổng cộng khoảng 70 điểm cơ bản trong năm nay.

Một phần được theo dõi chặt chẽ của đường cong lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ đo lường khoảng cách giữa lãi suất trái phiếu kỳ hạn 2 và 10 năm, được coi là một chỉ báo về kỳ vọng kinh tế, đã đạt mức cao nhất kể từ tháng 7 năm 2022 sau khi FED cắt giảm lãi suất. Gần nhất, con số đã ở mức 7,8 điểm cơ bản.

Bảng Anh, đồng tiền G10 có hiệu suất tốt nhất trong năm, tăng 0,28% ở mức 1,3200 USD. Đồng nhân dân tệ tăng giá so với đồng đô la ở mức 7,0780 mỗi đô la trong giao dịch nước ngoài, mức mạnh nhất kể từ tháng 6 năm 2023.

Brad Bechtel, người đứng đầu FX toàn cầu tại Jefferies ở New York, cho biết: “Thị trường đã phân vân 50-50 trước khi quyết định này đưa ra. Vì vậy, mức cắt giảm này rõ ràng gây ngạc nhiên cho một nửa thị trường. Và rõ ràng là FED đang cố gắng khi trước sự giảm tốc của nền kinh tế Mỹ và đưa ra hỗ trợ. Nhưng cho đến nay, phản ứng trên thị trường là không quá điên rồ.”

HÀNG HÓA: Vàng giảm sau khi đạt đỉnh kỷ lục với động thái cắt giảm lãi suất của FED

Giá vàng giảm sau khi đạt mức cao nhất mọi thời đại vào thứ Tư sau khi Cục Dự trữ Liên bang Mỹ cắt giảm lãi suất 0,5 điểm phần trăm.

Vàng giao ngay giảm 0,4% xuống 2.560,29 sau khi có lúc tăng lên 2.592,39 USD/ounce. Giá vàng tương lai của Mỹ tăng 0,2% ở mức 2.598,60 USD.

“Vàng tăng lên mức cao nhất mọi thời đại nhưng lợi suất trái phiếu cũng tăng cao hơn,” Tai Wong, một nhà giao dịch kim loại độc lập có trụ sở tại New York, cho biết: “50 điểm cơ bản là tốt cho vàng”.

“Vàng đang ở trong một thị trường tăng giá; nó có khả năng di chuyển cao hơn. Tốc độ di chuyển đó sẽ phụ thuộc vào giọng điệu của Powell.”

Ngân hàng trung ương Mỹ đã khởi động những gì được dự đoán là chính sách tiền tệ nới lỏng ổn định với việc cắt giảm lãi suất 0,5 điểm phần trăm vào thứ Tư.

Các nhà hoạch định chính sách kỳ vọng lãi suất chuẩn của Fed sẽ giảm thêm 0,5 điểm phần trăm vào cuối năm nay và thêm một điểm phần trăm nữa trong năm 2025.

Lãi suất thấp hơn làm giảm chi phí cơ hội của việc nắm giữ vàng thỏi không sinh lời và đè nặng lên đồng đô la, khiến vàng trở nên rẻ hơn đối với các nhà đầu tư nắm giữ các loại tiền tệ khác.

Sau đợt cắt giảm của FED, đồng đô la đã giảm 0,5% xuống mức thấp nhất kể từ tháng 7 năm 2023 so với các đồng tiền chính khác trước khi tăng trở lại.

Trong khi đó, bạc giao ngay tăng 0,6% lên 30,93 USD/ounce, sau khi chạm mức cao nhất hai tháng vào thứ Hai.

“Sau đợt bán tháo gần đây, giá bạc đang phục hồi cùng với giá vàng tăng. Tỷ lệ nắm giữ bạc của các quỹ đầu cơ cũng như ETF (quỹ hoán đổi danh mục) đang tăng lên”, ANZ cho biết trong một ghi chú.

Bạch kim ổn định ở mức 981,10 USD/ounce. Palladium giảm 3,2% ở mức 1.081,00 USD.

NĂNG LƯỢNG: Dầu giảm do lo ngại về kinh tế khi FED cắt giảm lãi suất, báo cáo tồn kho trái chiều

Giá dầu giảm vào thứ Tư sau khi thông báo cắt giảm lãi suất từ ​​FED làm dấy lên mối lo ngại về sức khỏe của nền kinh tế Mỹ. Nhà đầu tư cũng bỏ qua phần lớn sự sụt giảm của tồn kho dầu thô mà họ cho là do tác động ngắn hạn của thời tiết.

Dầu thô Brent giao tháng 11 đóng cửa ở mức 73,65 USD/thùng, giảm 5 cent, trong khi giá dầu thô WTI giao tháng 10 ổn định ở mức 70,91 USD/thùng, giảm 28 cent.

Ngân hàng trung ương Mỹ đã cắt giảm lãi suất 0,5 điểm phần trăm, chi phí vay giảm hơn nhiều so với dự kiến, làm dấy lên lo ngại ngân hàng trung ương có thể thấy thị trường việc làm giảm tốc. Việc cắt giảm lãi suất thường thúc đẩy hoạt động kinh tế và nhu cầu năng lượng, tuy nhiên thị trường lao động yếu hơn có thể làm nền kinh tế chậm lại.

Trong khi đó, Cơ quan Thông tin Năng lượng (EIA) cho biết tồn kho dầu thô giảm 1,6 triệu thùng xuống 417,5 triệu thùng trong tuần kết thúc vào ngày 13 tháng 9. Kỳ vọng của các nhà phân tích trong cuộc thăm dò của Reuters là mức giảm 500.000 thùng.

Giá dầu thô giảm khiến tồn kho giảm xuống mức thấp nhất trong một năm, giúp hạn chế đà giảm giá.

Bob Yawger, giám đốc năng lượng tương lai tại ngân hàng Mizuho, cho biết, mặc dù báo cáo của EIA ủng hộ giá dầu nhiều hơn so với số liệu của Viện Dầu khí Mỹ hôm thứ Ba, các nhà đầu tư có thể liên kết việc giảm giá với cơn bão Francine, một sự kiện ngắn hạn.

Yawger cho biết: “Vấn đề với báo cáo 'Bão' là các con số có xu hướng quay trở lại theo hướng ngược lại trong báo cáo tuần tới, sau khi cơ sở hạ tầng dầu mỏ hoạt động trở lại".

Trong khi đó, tồn kho xăng và sản phẩm chưng cất tăng nhẹ trong tuần trước.

Ông nói thêm rằng dầu Brent đã có giai đoạn phục hồi kể từ ngày 10 tháng 9 khi giảm xuống dưới 70 USD, mức thấp nhất kể từ tháng 12 năm 2021. Dầu phải đối mặt với ngưỡng kháng cự khoảng 75 USD do lợi nhuận của nhà máy lọc dầu toàn cầu yếu, báo hiệu nhu cầu chậm chạp.

Trước đó trong phiên, dầu đã tìm thấy hỗ trợ từ nguy cơ bạo lực gia tăng ở Trung Đông làm gián đoạn nguồn cung sau khi Hezbollah cáo buộc Israel tấn công nhóm chiến binh bằng máy nhắn tin chứa chất nổ ở Lebanon. Hezbollah hứa sẽ trả đũa Israel, quân đội nước này từ chối bình luận về vụ nổ.

Mazen Salhab, Giám đốc chiến lược thị trường MENA tại BDSwiss, cho biết: “Nhu cầu cao điểm cuối mùa hè và sự thay đổi tiêu cực trong tâm lý của các nhà giao dịch đã góp phần khiến giá giảm, mặc dù xung đột tiềm ẩn ở Trung Đông vẫn gây nguy cơ gián đoạn nguồn cung”.

CỔ PHIẾU: Chứng khoán Mỹ đóng cửa giảm nhẹ, giao dịch biến động sau khi FED cắt giảm lãi suất

Chứng khoán Mỹ đóng cửa giảm nhẹ vào thứ Tư, cách xa mức cao nhất trong ngày, sau khi Cục Dự trữ Liên bang cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản, mức lớn nhất trong ước tính cho lần cắt giảm đầu tiên sau hơn 4 năm.

Phiên giao dịch đã có nhiều biến động. Trước thông báo của FED, S&P 500 đã dao động giữa mức tăng và giảm nhẹ. Chỉ số chuẩn đã tăng tới 1% sau thông báo trước khi giảm bớt mức tăng và cuối cùng đóng cửa thấp hơn. Chỉ số Dow và S&P 500 cũng đạt đỉnh trong ngày trước khi suy yếu.

Trích dẫn “niềm tin lớn hơn” rằng lạm phát đang hướng tới mục tiêu 2% của ngân hàng trung ương, Fed đã cắt giảm lãi suất 0,5 điểm phần trăm để tập trung vào việc giữ cho thị trường lao động lành mạnh.

Brian Jacobsen, chuyên gia kinh tế trưởng tại Annex Wealth Management ở Menomonee Falls, Wisconsin, cho biết: “Fed đã kết thúc đợt tạm dừng bằng một cú nổ. Đó là một tín hiệu mạnh mẽ cho thấy họ đã cắt giảm 50 điểm cơ bản và dự kiến ​​​​sẽ cắt giảm thêm 50 điểm cơ bản trong năm nay”.

“Fed đang dự kiến ​​rằng bằng cách thực hiện trước các đợt cắt giảm, họ có thể duy trì tỷ lệ thất nghiệp ở mức 4,4% và lạm phát giảm xuống mức mục tiêu một cách nhanh chóng.”

Kỳ vọng của thị trường về quy mô cắt giảm lãi suất đã không ổn định trong những ngày gần đây. Thi trường đã ước tính xác suất khoảng 65% cho mức cắt giảm 25 điểm cơ bản vào tuần trước và 57% cho mức cắt giảm 50 điểm cơ bản vào thứ Tư, theo công cụ FedWatch của CME.

Chỉ số Dow Jones giảm 103,08 điểm, tương đương 0,25%, xuống 41.503,10. S&P 500 giảm 16,32 điểm, tương đương 0,29%, xuống 5.618,26. Nasdaq Composite mất 54,76 điểm, tương đương 0,31%, giảm xuống 17.573,30.

Các thị trường hiện đang tính trong định giá xác suất 100% cho mức cắt giảm ít nhất 25 điểm cơ bản tại cuộc họp tháng 11 của FED, với khoảng 35% cơ hội cho thêm một mức cắt giảm 50 điểm cơ bản nữa.

Steve Sosnick, giám đốc chiến lược thị trường tại Interactive Brokers ở Greenwich, Connecticut, cho biết: “Tôi thật ngạc nhiên khi ngay cả khi thị trường có được thứ họ muốn, họ lại ngay lập tức muốn nhiều hơn nữa”.

“Điều quan trọng cần lưu ý là cổ phiếu không tăng vọt (ít nhất là chưa) sau khi đạt được mức họ mong muốn sau bảy ngày tăng giá liên tiếp, rất nhiều tin tức tốt đã được tính trong định giá.”

Chi phí đi vay đã ở mức cao nhất trong hơn hai thập kỷ kể từ tháng 7 năm 2023, khi ngân hàng trung ương tăng lãi suất lần cuối thêm 25 điểm cơ bản lên phạm vi 5,25-5,50% để chống lạm phát.

Sau thông báo cắt giảm lãi suất, Chủ tịch FED Jerome Powell cho biết dự báo của ngân hàng trung ương về đường đi của lãi suất không hàm ý sự cần thiết phải hành động khẩn cấp.

Các cổ phiếu vốn hóa nhỏ, được coi là có nhiều khả năng được hưởng lợi từ môi trường lãi suất thấp hơn, sẽ tăng cao hơn, với Russell 2000 vượt trội so với các chỉ số vốn hóa lớn. Russell 2000 đã có lúc tăng tới 2,44% trước khi đóng cửa tăng 0,04% trong ngày. Các ngân hàng khu vực, một số ngân hàng trong số đó đang chịu áp lực bởi lãi suất cao hơn, cũng tăng điểm, với chỉ số ngân hàng khu vực KBW có lúc tăng tới 3,53% trước khi đóng cửa tăng 0,46%.

Thị trường đã phục hồi trong năm nay, với cả ba chỉ số chính đều lập đỉnh kỷ lục nhờ triển vọng lãi suất thấp hơn khi lạm phát giảm dần và thị trường việc làm có dấu hiệu hạ nhiệt.

Cổ phiếu Intuitive Machines tăng 38,3% sau khi công ty giành được hợp đồng dịch vụ điều hướng trị giá 4,8 tỷ USD từ NASA.

Số cổ phiếu giảm giá nhiều hơn số cổ phiếu tăng giá với tỷ lệ 1,14:1 trên NYSE và 1,36:1 trên Nasdaq.

S&P 500 đã ghi nhận 43 mức đỉnh 52 tuần mới và không có mức đáy mới trong khi Nasdaq Composite ghi nhận 165 mức đỉnh mới và 69 mức đáy mới.

Khối lượng trên các sàn giao dịch của Mỹ là 11,63 tỷ cổ phiếu, so với mức trung bình 10,82 tỷ cổ phiếu trong 20 ngày giao dịch gần nhất.

TRÁI PHIẾU: Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng sau khi FED cắt giảm lãi suất

Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng vào thứ Tư khi Phố Wall đánh giá đợt cắt giảm lãi suất đầu tiên trong 4 năm của Cục Dự trữ Liên bang và những tác động của nó đối với nền kinh tế.

Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm tăng 6 điểm cơ bản lên 3,702%. Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 2 năm tăng hơn 2 điểm cơ bản lên 3,617%.

Lợi suất và giá trái phiếu di chuyển theo hướng ngược nhau. Một điểm cơ bản bằng 0,01%.

Jeffrey Gundlach của DoubleLine nói với “Closing Bell” của CNBC hôm thứ Tư: “Phần dài hạn của thị trường trái phiếu không muốn FED nới lỏng mạnh tay vì họ lo lắng về lạm phát. Lãi suất đã giảm nhiều trong năm nay trên quan điểm ngắn hạn, nhưng không nhiều trên quan điểm dài hạn.”

FED đã thực hiện cắt giảm lãi suất lần đầu tiên kể từ đầu đại dịch Covid vào thứ Tư, cắt giảm lãi suất 0,5 điểm phần trăm. Động thái này đánh dấu một bước ngoặt sau một trong những chu kỳ tăng lãi suất mạnh mẽ nhất trong lịch sử gần đây của ngân hàng trung ương.

Tuyên bố cho biết: “Ủy ban đã có được niềm tin lớn hơn rằng lạm phát đang tiến triển bền vững về mức 2% và đánh giá rằng những rủi ro đối với việc đạt được mục tiêu việc làm và lạm phát là gần như cân bằng”.

Sự không chắc chắn về mức độ cắt giảm là tiêu điểm trong thời gian trước quyết định. Mức cắt giảm 1/4 điểm đã được dự đoán rộng rãi cho đến những ngày gần đây khi nhà đầu tư bắt đầu tính trong định giá khả năng cao hơn cho mức giảm nửa điểm.

Ủy ban cũng đưa ra manh mối về những động thái lãi suất tiếp theo, với các dự báo “biểu đồ chấm” cập nhật cho thấy sẽ cắt giảm thêm 50 điểm cơ bản trước cuối năm nay. Ủy ban cũng dự đoán mức cắt giảm 1 điểm vào cuối năm tới và 0,5 điểm vào năm 2026.

Phố Wall cũng phân tích cuộc họp báo của Chủ tịch Jerome Powell sau cuộc họp để có cái nhìn sâu sắc hơn về các quyết định lãi suất sắp tới. Ông cho biết Ngân hàng Trung ương có thể không có lập trường hung hãn trong tương lai và sẽ “cẩn thận trong từng cuộc họp”.

LỊCH KINH TẾ 19/09/2024

*Giờ Hà Nội (GMT+7)

Nguồn: Lịch kinh tế Investing