Tin nóng 03/09: Chứng khoán bắt đầu tháng 9 với tâm lý thận trọng

Đô la giảm, vàng giảm, dầu tăng, chứng khoán thế giới thận trọng... cùng nhiều tin tức quan trọng khác. Cập nhật ngay các tin nóng đầu ngày cùng Investo.info

TIN TIÊU ĐIỂM

* FOREX: Đô la giảm sau khi chạm đỉnh 2 tuần, dữ liệu việc làm của Mỹ sắp công bố

* HÀNG HÓA: Vàng giảm do đô la mạnh; thị trường tập trung vào dữ liệu việc làm của Mỹ

* NĂNG LƯỢNG: Dầu tăng nhẹ với việc ngừng xuất khẩu của Libya cân bằng với dự kiến ​tăng ​nguồn cung của OPEC+

* CỔ PHIẾU: Chứng khoán toàn cầu bắt đầu tháng 9 với tâm lý thận trọng

* TRÁI PHIẾU: Thị trường trái phiếu chính phủ Mỹ đóng cửa nghỉ lễ Lao động vào thứ Hai

* LỊCH KINH TẾ 03/09/2024

FOREX: Đô la giảm sau khi đạt đỉnh 2 tuần, dữ liệu việc làm của Mỹ sắp công bố

Đồng đô la đã giảm nhẹ vào thứ Hai nhưng vẫn ở rất gần mức cao nhất trong gần hai tuần khi sự tập trung của nhà đầu tư chuyển sang báo cáo việc làm của Mỹ, dự kiến sẽ được công bố ​​vào cuối tuần này.

Số liệu bảng lương của Mỹ, dự kiến ​công bố ​vào thứ Sáu, sẽ là một điểm dữ liệu rất quan trọng sau khi chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Jerome Powell chuyển hướng chính sách từ cuộc chiến chống lạm phát sang chống lại tình trạng mất việc làm.

Các nhà phân tích cho biết số liệu việc làm sẽ quyết định mức độ cắt giảm lãi suất dự kiến ​​của Cục Dự trữ Liên bang. Thị trường đã tính trong định giá mức cắt giảm 25 điểm cơ bản từ nhiều tuần trước.

Đồng bạc xanh trước đó đã tăng lên mức cao nhất kể từ ngày 20 tháng 8, được thúc đẩy bởi sự gia tăng lên mức cao nhất kể từ giữa tháng 8 của lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ dài hạn với dữ liệu lạm phát chỉ đến mức cắt giảm lãi suất nhỏ hơn.

Các số liệu tổng sản phẩm quốc nội của Mỹ cũng cho thấy nền kinh tế đang đủ vững chắc để Cục Dự trữ Liên bang nới lỏng chính sách với tốc độ ít quyết liệt hơn.

Các nhà giao dịch hiện kỳ vọng FED sẽ cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản trong tháng này với xác suất 31% trong khi kỳ vọng mức cắt giảm 0,25 điểm phần trăm với xác suất 69%. Một tuần trước, kỳ vọng cho mức cắt giảm lớn hơn là 36%.

“Những ngày này, tất cả đều liên quan đến các số liệu kinh tế”, Athanasios Vamvakidis, giám đốc chiến lược ngoại hối toàn cầu tại BofA, cho biết.

“Chúng tôi dự kiến ​​đồng đô la sẽ suy yếu trong nửa cuối năm nay, nhưng thị trường không nên quá phấn khích về điều đó”, ông nói thêm, đồng thời xác định mục tiêu cho đồng euro ở mức 1,12 USD.

“Nền kinh tế Mỹ đang chậm lại nhưng vẫn hoạt động tốt hơn nhiều so với phần còn lại của thế giới.”

Chỉ số đô la, theo dõi giá trị đồng bạc xanh so với sáu đồng tiền chính khác, đã giảm 0,08% xuống 101,67, sau khi đạt 101,79, mức chưa từng thấy kể từ ngày 20 tháng 8.

Chỉ số này đã giảm xuống mức đáy 100,51 lần đầu tiên kể từ tháng 7 năm 2023 vào tuần trước sau khi Chủ tịch FED Powell gửi một thông điệp mạnh mẽ rằng chiến dịch nới lỏng sẽ bắt đầu tại cuộc họp chính sách sắp tới.

Đồng euro tăng 0,2% lên 1,1060 USD sau khi đạt 1,1043 USD, mức thấp nhất kể từ ngày 19 tháng 8.

Trên mặt trận chính trị ở châu Âu, các dự báo cho thấy đảng Alternative for Germany (AfD) đang trên đà trở thành đảng cực hữu đầu tiên giành chiến thắng trong cuộc bầu cử khu vực ở Đức kể từ Thế chiến thứ hai, mang lại cho đảng này quyền lực chưa từng có ngay cả khi các đảng khác chắc chắn sẽ loại đảng này khỏi nội các.

“Bài học rõ ràng duy nhất là đảng cực hữu AfD tiếp tục chống lại sự cám dỗ của quyền lực cho đến khi họ giành được đa số tuyệt đối”, Christian Schulz, phó giám đốc kinh tế châu Âu tại Citi, cho biết.

Một số nhà đầu tư lo ngại tình trạng bế tắc chính trị ở Berlin và Paris có thể ngăn cản châu Âu thúc đẩy các sáng kiến ​​hội nhập có khả năng thúc đẩy tăng trưởng và giúp châu Âu đóng vai trò lớn hơn trong các vấn đề toàn cầu.

Thị trường tiền tệ đã giảm đặt cược vào khă năng cắt giảm lãi suất của Ngân hàng Trung ương châu Âu vì lạm phát dịch vụ tháng 8 vẫn ở mức cao và các nhà hoạch định chính sách của ECB không đưa ra manh mối nào về việc nới lỏng tiền tệ thêm nữa sau đợt cắt giảm lãi suất được dự đoán rộng rãi vào tháng 9.

Thị trường đã tính trong định giá mức cắt giảm 59 điểm cơ bản từ giờ đến cuối năm - ngụ ý hai động thái giảm 25 điểm cơ bản và xác suất 36% sẽ có đợt cắt giảm thứ ba. Trước đó, ngay sau dữ liệu lạm phát của Đức vào tuần trước, kỳ vọng là 67 điểm cơ bản, và vào giữa tháng 8, kỳ vọng là 70 điểm cơ bản.

Các nhà phân tích cho biết ngày lễ của Mỹ vào thứ Hai đã khiến đồng đô la khởi đầu tuần chậm chạp. Tuy nhiên, những ngày tiếp theo sẽ chứng kiến ​một ​luồng dữ liệu kinh tế vĩ mô ổn định, đạt đến đỉnh điểm là bảng lương phi nông nghiệp vào thứ Sáu.

Các nhà kinh tế được Reuters khảo sát dự kiến ​​sẽ có thêm 165.000 việc làm tại Mỹ trong tháng 8, tăng so với mức tăng 114.000 của tháng trước.

Các nhà phân tích cho biết dữ liệu ở mức dự báo đồng thuận phù hợp với một tình huống hạ cánh mềm và FED sẽ nới lỏng chính sách 25 điểm cơ bản trong tháng này.

“Với số liệu bằng hoặc dưới 100.000, chúng ta sẽ thấy rủi ro xảy ra một tình huống hạ cánh cứng và thị trường sẽ tính trong định giá xác suất cao hơn cho một động thái cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản”, Vamvakidis của BofA cho biết.

Đồng đô la tăng 0,40% lên 146,74 yên.

Các nhà phân tích cho rằng sẽ khó thấy đồng đô la tăng giá so với đồng yên vào thời điểm FED sắp cắt giảm lãi suất.

Trái phiếu chính phủ Mỹ không giao dịch vào thứ Hai do kỳ nghỉ lễ của Mỹ, nhưng lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm vẫn ở mức 3,9110% sau khi tăng 4,4 điểm cơ bản vào thứ Sáu.

HÀNG HÓA: Vàng giảm do đô la mạnh; thị trường tập trung vào dữ liệu việc làm của Mỹ

Giá vàng giảm vào thứ Hai khi đồng đô la mạnh lên, trong khi nhà đầu tư chờ đợi dữ liệu việc làm quan trọng của Mỹ để củng cố đặt cược của họ về quy mô động thái cắt giảm lãi suất dự kiến của Cục Dự trữ Liên bang ​​trong tháng này.

Vàng giao ngay giảm 0,3% xuống còn 2.494,76 USD/ounce tính đến 03:30 GMT. Giá vàng tương lai của Mỹ giữ ổn định ở mức 2.527,20 USD.

Đồng đô la đã chạm đỉnh 2 tuần, khiến vàng thỏi định giá bằng đồng bạc xanh trở nên kém hấp dẫn hơn đối với những người nắm giữ các loại tiền tệ khác.

FED dự kiến ​​sẽ bắt đầu chu kỳ cắt giảm lãi suất tại cuộc họp chính sách vào ngày 17-18 tháng 9. Theo công cụ FedWatch của CME, các nhà giao dịch hiện tính trong định giá xác suất 69% FED sẽ cắt giảm 25 điểm cơ bản và xác suất 31% FED cắt giảm 50 điểm cơ bản.

“Việc chuẩn bị cho số liệu bảng lương phi nông nghiệp của Mỹ có thể đưa giá vàng vào phạm vi ngắn hạn vào đầu tuần. Nhà đầu tư đang hướng sự chú ý đến một loạt dữ liệu kinh tế có thể giúp giải quyết cuộc tranh luận giữa mức cắt giảm 25 điểm cơ bản và 50 điểm cơ bản cho cuộc họp sắp tới của FED”, chuyên gia chiến lược thị trường của IG, Yeap Jun Rong, cho biết.

Các dữ liệu quan trọng trong tuần này là dữ liệu khảo sát ISM, dữ liệu việc làm của JOLTS, dữ liệu việc làm của ADP và báo cáo số lượng bảng lương phi nông nghiệp. Đối với báo cáo bảng lương, dự kiến ​​công bố vào thứ Sáu, một cuộc thăm dò của Reuters dự đoán đã có 165.000 việc làm được tạo ra trong tháng 8 và tỷ lệ thất nghiệp giảm xuống còn 4,2%.

Vàng giao ngay giảm 1% trong phiên trước sau khi dữ liệu cho thấy chi tiêu của người tiêu dùng Mỹ tăng mạnh trong tháng 7, làm giảm khả năng FED cắt giảm lãi suất 0,5 điểm phần trăm.

“Tuy nhiên, động thái tăng lên mức cao nhất mọi thời đại gần đây vẫn được bảo vệ tốt cho giá vàng”, Yeap nói thêm.

Vàng thỏi, không sinh lãi, có xu hướng phát triển mạnh trong môi trường lãi suất thấp.

Bạc giao ngay giảm 1,5% xuống 28,41 USD/ounce, bạch kim tăng 0,3% lên 928,50 USD và palladium tăng 0,1% lên 966,43 USD.

Một cuộc khảo sát khu vực tư nhân cho thấy hoạt động sản xuất tại quốc gia tiêu thụ kim loại lớn là Trung Quốc đã tăng trưởng trở lại trong tháng 8, hỗ trợ việc làm và nâng cao niềm tin về triển vọng.

NĂNG LƯỢNG: Giá dầu tăng nhẹ khi việc ngừng xuất khẩu của Libya cân bằng với dự kiến tăng nguồn cung ​​của OPEC+

Giá dầu tăng nhẹ vào thứ Hai, phục hồi một số sụt giảm từ cuối tuần trước, vì xuất khẩu dầu của Libya vẫn bị ngưng trệ và lo ngại về việc OPEC+ tăng sản lượng từ tháng 10 giảm bớt.

Dầu thô WTI của Mỹ tăng 49 cent, tương đương 0,7%, lên 74,04 USD vào lúc 1924 GMT. Giá dầu thô Brent giao sau tăng 59 cent, tương đương 0,8%, lên 77,52 USD/thùng. Khối lượng giao dịch mỏng vì thị trường Mỹ nghỉ lễ Lao động vào thứ Hai.

Hôm thứ Sáu, dầu Brent và WTI đã giảm lần lượt 1,4% và 3,1%.

Sáu nguồn tin kỹ sư nói với Reuters xuất khẩu dầu tại các cảng lớn của Libya đã bị ngưng lại vào thứ Hai và sản lượng bị cắt giảm trên toàn quốc, tiếp tục tình trạng bế tắc giữa các phe phái chính trị đối địch về quyền kiểm soát ngân hàng trung ương và doanh thu từ dầu mỏ.

Tập đoàn Dầu khí Quốc gia (NOC) của nước này cũng đã tuyên bố bất khả kháng đối với mỏ dầu El Feel từ ngày 2 tháng 9.

“Những xáo trộn hiện tại trong sản xuất dầu của Libya có thể tạo ra không gian cho nguồn cung bổ sung từ OPEC+. Nhưng những biến động này đã trở nên khá bình thường trong vài năm qua, có nghĩa là bất kỳ sự cố ngừng hoạt động nào cũng có thể chỉ diễn ra trong thời gian ngắn; với luồng tin tức cho thấy tín hiệu khởi động sản xuất trở lại đã xuất hiện”, Bjarne Schieldrop, chuyên gia phân tích hàng hóa tại SEB, cho biết.

Công ty Dầu mỏ Vịnh Ả Rập của Libya đã nối lại sản lượng khoảng 120.000 thùng mỗi ngày (bpd) vào Chủ Nhật để cung cấp cho một nhà máy điện tại cảng Hariga.

Tổ chức các nước xuất khẩu dầu mỏ (OPEC) và đồng minh, cùng được gọi là OPEC+, sẽ tiến hành tăng sản lượng dầu theo kế hoạch từ tháng 10, sáu nguồn tin từ nhóm sản xuất thông báo với Reuters.

Tám thành viên OPEC+ dự kiến ​​sẽ tăng sản lượng thêm 180.000 thùng mỗi ngày (bpd) vào tháng 10 trong kế hoạch bắt đầu gỡ bỏ chương trình cắt giảm nguồn cung 2,2 triệu bpd trong khi vẫn duy trì các chương trình cắt giảm khác cho đến cuối năm 2025.

Tin tức về việc tăng sản lượng đã đẩy giá dầu xuống thấp hơn vào tuần trước nhưng quy mô của đợt bán tháo đã bị thổi phồng quá mức, Phil Flynn, một nhà phân tích tại Price Futures Group, cho biết.

“Thị trường đã phản ứng thái quá với lượng cung đang tăng và hiện có vẻ như thị trường đã đưa báo cáo đó vào đúng bối cảnh”, Flynn cho biết.

Tuy nhiên, dầu Brent và WTI đã giảm trong hai tháng liên tiếp vì lo ngại về nhu cầu của Mỹ và Trung Quốc lấn át những gián đoạn gần đây ở Libya và rủi ro cung ứng liên quan đến xung đột ở Trung Đông.

Tâm lý bi quan ngày càng lớn về tăng trưởng nhu cầu của Trung Quốc đã xuất hiện sau khi một cuộc khảo sát chính thức vào thứ Bảy cho thấy hoạt động sản xuất tại đây đã giảm xuống mức thấp nhất sáu tháng vào tháng 8 khi giá tại cổng nhà máy giảm mạnh và chủ sở hữu phải vật lộn để có được đơn đặt hàng.

CỔ PHIẾU: Chứng khoán toàn cầu bắt đầu tháng 9 với tâm lý thận trọng

Thị trường chứng khoán thế giới giảm nhẹ vào thứ Hai khi nhà đầu tư chuẩn bị cho một tuần nhiều dữ liệu với đỉnh điểm là báo cáo việc làm của Mỹ. Các dữ liệu có thể quyết định liệu việc cắt giảm lãi suất dự kiến ​​trong tháng này sẽ là một mức thông thường hay siêu lớn.

Dữ liệu khảo sát công bố vào thứ Bảy cho thấy hoạt động sản xuất của Trung Quốc đã giảm xuống mức thấp nhất sáu tháng vào tháng 8. Dữ liệu sau đó vào thứ Hai cho thấy các nhà máy ở khu vực đồng euro cũng vẫn đang gặp khó khăn.

Chiến thắng của các đảng dân túy trong cuộc bầu cử cấp bang của Đức đã làm trầm trọng thêm tình hình bất ổn chính trị tại châu Âu, trong khi kỳ nghỉ lễ ở Mỹ và Canada khiến thanh khoản mỏng.

Chỉ số STOXX 600 của Châu Âu giảm 0,21% sau khi đạt mức cao kỷ lục vào thứ Sáu. Chỉ số DAX của Đức và FTSE 100 của Anh lần lượt giảm 0,1% và 0,2%.

“Chứng khoán Châu Âu đã mở cửa trên một nền tảng yếu hơn do dữ liệu kinh tế yếu hơn từ Trung Quốc”, Aneeka Gupta, chuyên gia chiến lược cổ phiếu tại WisdomTree, cho biết. “Các lĩnh vực công nghiệp và hàng tiêu dùng không thiết yếu đã đầu đà sụt giảm.”

Chỉ số đô la, theo dõi giá trị đồng bạc xanh so với sáu đồng tiền chính khác, đã giảm nhẹ ở mức 101,68 sau khi chạm đỉnh hai tuần trong giao dịch qua đêm. Đồng tiền của Mỹ đã tăng 0,55% so với đồng yên lên mức 146,96.

“Chúng tôi đang thấy một số sự thận trọng tự nhiên vào đầu một tháng quan trọng đối với thị trường, với việc FED chuẩn bị bắt đầu chu kỳ cắt giảm lãi suất”, Ben Laidler, giám đốc chiến lược cổ phiếu tại Bradesco BBI, cho biết.

“Các thị trường đã phục hồi mạnh mẽ sau đợt bán tháo chớp nhoáng vào đầu tháng 8 nhưng hiện đang phải đối mặt với tháng có hiệu suất theo mùa yếu nhất trong năm”.

Chứng khoán Trung Quốc đã mất 1,7%, dẫn đầu bởi sụt giảm trong lĩnh vực bất động sản sau khi một cuộc khảo sát cho thấy tốc độ tăng trưởng giá nhà đã chậm lại. Cổ phiếu New World Development, một công ty phát triển bất động sản lớn của Hồng Kông, đã giảm 14% sau khi ước tính sẽ lỗ ròng.

Hợp đồng tương lai chỉ số S&P 500 của Mỹ giảm 0,1%, trong khi hợp đồng tương lai Nasdaq 100 không đổi. Thị trường chứng khoán Mỹ đóng cửa nghỉ lễ Lao động và trái phiếu chính phủ Mỹ không được giao dịch vào Thứ Hai.

“Chúng tôi luôn thận trọng một chút khi giao dịch ở mức cao nhất mọi thời đại và kỳ vọng về thu nhập tiếp tục khá cao ở Mỹ nói riêng”, Carl Hammer, giám đốc phân bổ tài sản tại công ty cho vay SEB, cho biết.

Sự kiện lớn trong tuần sẽ là báo cáo số liệu bảng lương phi nông nghiệp của Mỹ vào Thứ Sáu, dự kiến ​​sẽ cho thấy nền kinh tế đã có thêm 165.000 việc làm trong tháng 8, tăng so với mức 114.000 việc làm trong tháng 7.

Hiện tại, các nhà giao dịch kỳ vọng chắc chắn FED sẽ cắt giảm lãi suất vào tháng 9 và có xác suất 31% xảy ra mức giảm 50 điểm cơ bản. Tuy nhiên, kỳ vọng đó có thể thay đổi vào thứ Sáu.

Báo cáo việc làm yếu kém của tháng 7 đã góp phần dẫn đến đợt bán tháo cổ phiếu toàn cầu vào đầu tháng 8, mặc dù S&P 500 đã phục hồi và hiện chỉ còn thấp hơn 0,4% so với mức cao kỷ lục.

Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm của chính phủ Đức đã tăng lên mức cao nhất một tháng 2,349%, tăng 6 điểm cơ bản.

Áp lực đang gia tăng đối với Thủ tướng Đức Olaf Scholz sau khi đảng cực hữu Alternative for Germany (AfD) giành chiến thắng trong cuộc bầu cử khu vực đầu tiên.

Các nhà phân tích cho biết tháng 9 thường là tháng sụt giảm đối với cổ phiếu và trái phiếu. Xu hướng này có lẽ đã làm tăng thêm sự thận trọng vào thứ Hai.

Các nhà phân tích của Deutsche Bank cho biết S&P 500 và STOXX 600 đã mất điểm trong cả bốn tháng 9 gần nhất, trong khi trái phiếu toàn cầu giảm trong bảy tháng 9 gần nhất.

Dữ liệu khảo sát của Mỹ, số liệu việc làm, số đơn xin trợ cấp thất nghiệp hàng tuần và báo cáo beige book của FED về tình hình kinh tế cũng là những dữ liệu rất quan trọng trong tuần này.

TRÁI PHIẾU: Thị trường trái phiếu chính phủ Mỹ đóng cửa nghỉ lễ Lao động vào thứ Hai

LỊCH KINH TẾ 03/09/2024

*Giờ Hà Nội (GMT+7)

Nguồn: Lịch kinh tế Investing