Chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones (DJUA) là gì? Đặc điểm và thành phần

Chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones (DJUA) là trong số những chỉ số quan trọng giúp các nhà đầu tư và nhà kinh tế học theo dõi nền kinh tế Mỹ. Vậy, việc theo dõi DJUA sẽ đem lại thông tin gì cho nhà đầu tư? Đặc điểm chỉ báo và thành phần tạo nên DJUA là gì? Hãy cùng Investo tìm hiểu rõ hơn ở bài viết dưới đây nhé!

Chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones (DJUA) là gì?

Chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones (Dow Jones Utility Average - DJUA) một trong số 4 chỉ số quan trọng nằm trong nhóm chỉ báo tổng hợp Dow Jones. Trong đó, DJUA đại diện cho mức giá bình quân của 15 mã cổ phiếu nổi bật nhất của ngành tiện ích Mỹ. 

Một chút về lịch sử phát triển, chỉ số DJUA lần đầu được ra mắt vào năm 1929 với mục đích thể hiện hiệu quả hoạt động của ngành tiện ích Mỹ. Nó được bắt đầu tính toán ngay sau khi Dow Jones loại bỏ các mã cổ phiếu tiện ích ra khỏi danh sách Chỉ số Trung bình Công nghiệp Dow Jones (Dow Jones Industrial Average).

Tìm hiểu về chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones DJUA.

Đặc điểm của chỉ số DJUA

• DJUA là chỉ số đại diện ngành tiện ích: Chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones (DJUA) là một chỉ số dùng để theo dõi hiệu quả hoạt động của các doanh nghiệp đứng đầu ngành tiện ích Mỹ. 
• Danh sách DJUA được lựa chọn dựa trên tiêu chí định tính và định lượng: Danh sách này có yêu cầu bắt buộc về việc các công ty DJUA phải có trụ sở đặt tại Mỹ và có phần lớn doanh thu được tạo ra trên nước Mỹ.
• DJUA giúp theo dõi sức khỏe ngành tiện ích: Việc theo dõi chỉ số DJUA giúp các nhà giao dịch có thêm thông tin về sức khỏe chung của ngành tiện ích và đánh giá hiệu quả hoạt động của một số doanh nghiệp nổi bật trong ngành. Đây đều là những lợi thế lớn giúp nhà đầu tư đưa ra dự đoán về các xu hướng kinh tế khác.
• Doanh nghiệp ngành tiện ích và doanh nghiệp ngành năng lượng: Một số doanh nghiệp ngành tiện ích (Utility Sector) trong danh sách DJUA thường xuyên bị nhầm lẫn với ngành năng lượng (Energy Sector). Do đó, nhà đầu tư cần chú ý hơn đến việc phân loại ngành doanh nghiệp khi theo dõi chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones.

Đặc điểm của chỉ số trung bình tiện ích Dow Jones DJUA.

Các thành phần tạo nên chỉ số DJUA

Chỉ số DJUA được tính toán dựa trên mã cổ phiếu Blue-chip của 15 doanh nghiệp đứng đầu về danh tiếng và có chiến lược tăng trưởng bền vững nhất ở trong ngành tiện ích Mỹ (Utility Sector of United States). Đây đều là các doanh nghiệp có trụ sở và được thành lập trong khu vực nước Mỹ.

Một chút thông tin về ngành tiện ích Mỹ, ta được biết rằng đây là một tập hợp các công ty chuyên cung cấp những tiện nghi cơ bản như điện, nước, khí tự nhiên, dịch vụ chất thải hay đập ngăn nước. 

Ở thời điểm hiện tại. chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones (DJUA) đang bao gồm một số công ty tiện ích lớn như Tập đoàn Consolidated Edison, Duke Energy Corporation Inc, FirstEnergy Corp Inc, American Water Works Company Inc và NextEra Energy Inc,...

DJUA được tính toán dựa trên 15 doanh nghiệp hàng đầu ngành tiện ích Mỹ.

Chỉ số DJUA còn được xem như một chỉ số kinh tế

Chỉ số DJUA khá nhạy cảm trước thay đổi về lãi suất. Trên thực tế, các doanh nghiệp ngành tiện ích Mỹ thường phải gánh nhiều khoản nợ để duy trì cơ sở hạ tầng lớn và chi phí hoạt động cao. Do đó, mỗi thay đổi về lãi suất được đưa ra bởi ngân hàng trung ương Mỹ đều có ảnh hưởng lớn đến các doanh nghiệp này. 

Đây cũng chính là lý do khiến chỉ số DJUA được nhiều nhà kinh tế học theo dõi và coi là một chỉ báo kinh tế. Việc theo dõi sự phát triển và xu hướng biến động của chỉ báo này sẽ giúp họ có thêm nhiều thông tin về xu hướng chung của thị trường và sự thay đổi của lãi suất trong thời gian tới.

DJUA cung cấp nhiều thông tin về xu hướng của thị trường.

Một số ví dụ về chỉ số DJUA

• Công ty Điện lực Mỹ (American Electric Power - AEP)

American Electric Power là một trong những công ty điện lực lớn nhất Mỹ, với mạng lưới truyền tải trải dài hơn 40.000 dặm. AEP phục vụ hơn năm triệu khách hàng tại 11 tiểu bang thông qua nhiều đối tác điều hành, chẳng hạn như Công ty Dịch vụ Công cộng Oklahoma (Public Service Company of Oklahoma), AEP Ohio và AEP Texas.

Trong năm 2021, AEP ghi nhận doanh thu 16,79 tỷ USD trong đó thu nhập ròng là 2,48 tỷ USD. Công ty đạt lợi nhuận gộp là 11,32 tỷ USD. Đây được đánh giá là tăng hơn 7% so với năm trước. Lợi nhuận ròng tăng chủ yếu là do chi phí nhiên liệu giảm. Tính đến ngày 3 tháng 5 năm 2022, vốn hóa thị trường của nó là 50,39 tỷ USD.

• Consolidated Edison (ED)

Consolidated Edison (ED) là một trong những công ty năng lượng lớn nhất nước Mỹ. Được thành lập vào năm 1823 với tên gọi ban đầu là New York Gas Light, Consolidated Edison chuyên cung cấp các dịch vụ tiện ích về điện, khí đốt và hơi nước cho 10 triệu cư dân của Thành phố New York và Quận Westchester. Họ cũng cho biết họ đóng góp hơn 9.000 giờ tình nguyện mỗi năm và đã chuyển đổi thành công hơn 5.000 dự án từ sử dụng dầu mỏ sang khí đốt tự nhiên.

Trong năm 2021, Consolidated Edison đã báo cáo doanh thu hoạt động là 13,67 tỷ USD. Đây là mức tăng đáng kể so với doanh thu hoạt động năm 2020 là 12,24 tỷ USD. Trong đó, mức thu nhập ròng từ cổ phiếu phổ thông của ED là 1,34 tỷ USD, tăng từ 1,1 tỷ USD vào năm 2020. Mức vốn hóa thị trường của ED tính đến ngày 4 tháng 5 năm 2022 là 33,1 tỷ USD.

FAQ

• Quyền chọn chỉ số DJUA là gì?

Quyền chọn chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones là các hợp đồng quyền chọn được thực hiện dựa trên giá trị của Chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones - DJUA.

• Tỷ suất cổ tức trung bình của DJUA là bao nhiêu?

Tỷ suất cổ tức trung bình của DJUA không được cung cấp trực tiếp trên trang web của DJUA. Tuy nhiên, theo những thông tin mà chúng tôi tìm hiểu được từ trang investing.com, tính đến quý 1 năm 2022, tỷ suất cổ tức trung bình của các cổ phiếu Trung bình Tiện ích Dow Jones là 2,81%.

• Sự mở cửa ngụ ý của DJUA là gì?

Khi thị trường đóng cửa vào 4.00 p.m (ET - Eastern Time), người ta đưa ra dự báo về mức giá mà Chỉ số Trung bình Tiện ích Dow Jones sẽ mở cửa vào ngày hôm sau. Những lần mở cửa hoặc dự báo ngụ ý này sẽ dao động cho đến khi thị trường mở cửa trở lại.

Kết luận

DJUA là một trong số 4 chỉ số quan trọng nằm trong nhóm chỉ báo tổng hợp Dow Jones. Đặc biệt hơn, đặc điểm của các doanh nghiệp ngành tiện ích cũng khiến DJUA nhận được nhiều chú ý và coi là một chỉ báo kinh tế đáng theo dõi. Chính vì vậy, Investo mong rằng những thông tin này đã giúp bạn có thêm góc nhìn mới về chỉ số này để có thể tận dụng DJUA cho các chiến lược giao dịch hiệu quả hơn.

Phương Sơn