Hang Seng Index là gì? Đặc điểm và lý do nên đầu tư vào chỉ số Hang Seng

Bạn đang muốn tìm kiếm cơ hội đầu tư mới vào thị trường chứng khoán nước ngoài? Trong bài viết này, chúng tôi sẽ giới thiệu về một chỉ số chứng khoán lớn nhất sàn giao dịch Hồng Kông mà bạn có thể tham khảo - Han Seng Index. Hãy cùng tìm hiểu chỉ số Hang Seng là gì và lý do tại sao nên đầu tư vào chỉ số này nhé!

Chỉ số Hang Seng Index là gì?

Chỉ số Hang Seng - viết tắt là HSI là một trong những chỉ số chứng khoán được biết đến rộng rãi trên thị trường châu Á. Chỉ số này được ra mắt thị trường vào ngày 24/11/1969 và là một chỉ số chứng khoán lớn nhất sàn giao dịch của Hồng Kông (HKEx). Hiện HSI đang được công ty Hang Seng Indexes Company Limited quản lý và duy trì.

HSI được dùng để phản ánh giá trị vốn hóa của 50 doanh nghiệp lớn nhất của Hồng Kông trên sàn chứng khoán HKEx. 50 doanh nghiệp này chiếm khoảng 58% giá trị vốn hóa của thị trường Hồng Kông theo xếp hạng trên Hệ thống Xếp hạng Hang Seng.

Hang Seng Index thể hiện tình hình của những doanh nghiệp hàng đầu tại Hồng Kông, đồng thời có không ít các công ty đến từ Trung Quốc đang niêm yết trong chỉ số này, nhờ đó các nhà đầu tư có thể đánh giá được tổng thể nền kinh tế đứng thứ 2 thế giới thông qua HSI. Bên cạnh đó, nó còn được lấy để làm mức chỉ số chuẩn cho các quỹ đầu tư hoặc các sản phẩm tài chính dựa vào.

Theo số liệu thống kê giá trị vốn hóa ghi nhận tại thị trường Hồng Kông đến hết năm 2021 thì chỉ số này đạt mức 45 nghìn tỉ đô. Qua đó làm nổi bật sự ảnh hưởng của HSI không chỉ ở Hồng Kông mà còn lan ra toàn thị trường toàn cầu.

Sự hình thành và phát triển của chỉ số Hang Seng Index 

Chỉ số Hang Seng chính thức ra mắt vào ngày 24 tháng 11 năm 1969 do ông Ho Sin Hang thành lập. Đến nay được duy trì bởi công ty Hang Seng Indexes Company Limited. Tuy nhiên chỉ số này đã thực sự được tính từ những năm 1965. 

Thời gian đầu, chỉ số Hang Seng chỉ được đặt với mức 100 điểm, ngang với tổng giá trị cổ phiếu Hang Seng vào lúc thị trường đóng cửa ở tháng 7/1964. Đến tháng 8/1967, chỉ số này lại giảm xuống mức dao động thấp nhất kể từ khi ra đời với 58,61 điểm. 

Mãi đến những năm về sau thì chỉ số chứng khoán Hồng Kông này mới dần được cải thiện. Lần đầu chỉ số HSI vượt mốc 10.000 điểm là năm 1993 và tiếp theo là 30.000 điểm vào năm 2007. Vượt qua những mốc ghi nhận lịch sử, vào ngày 26 tháng 1 năm 2018, HSI đã thiết lập mức điểm cao nhất lịch sử là 33.223,58 điểm. Đến năm 2020, chỉ số này được ghi nhận ở khoảng 26.500 điểm.

Kể từ khi được ghi nhận, trung bình phần trăm lợi nhuận thay đổi mỗi năm của chỉ số HSI là khoảng 19,2%. Trong đó, lợi nhuận hằng năm cao nhất 147,07% vào năm 1972 và thấp nhất xảy ra vào năm 2011 khi nó giảm -19,97%. Sau khoảng 6 năm thì mức lợi nhuận được cải thiện và đạt mức cao nhất thập kỷ được ghi nhận là vào năm 2017, chỉ số này tăng 35,99%. 

Các thành phần tạo nên Hang Seng Index

Kể từ năm 1985, Hang Seng Index được phân chia rõ ràng thông qua 4 chỉ số dựa trên đặc điểm các nhóm ngành bao gồm:

• Hang Seng Finance Index (HSF): Chỉ số phụ Hang Seng được tính toán dựa trên các công ty thuộc ngành Tài chính như ngân hàng, bảo hiểm,...
• Hang Seng Utilities Index (HSU): Thể hiện hiệu suất của các công ty thuộc ngành tiện ích, dịch vụ công cộng phục vụ nhu cầu sinh hoạt như điện, nước, năng lượng...
• Hang Seng Properties Index (HSP): Bao gồm các công ty hoạt động trong lĩnh vực kinh doanh, phát triển, quản lý bất động sản.
• Hang Seng Commerce & Industry Index (HSCI): Là các công ty không thuộc vào 3 nhóm trên. Các công ty này có thể thuộc các lĩnh vực mới như công nghệ, kinh doanh các mặt hàng tiêu dùng...

Về chi tiết, các doanh nghiệp nằm trong Hang Seng Index đa dạng trong nhiều lĩnh vực kinh doanh khác nhau gồm 11 ngành nghề với tỷ trọng được cập nhật mới nhất nhất vào tháng 8 năm 2024 như sau:

• Công nghiệp (0.70%)
• Tài chính (33.19%)
• Công nghệ thông tin (30.24%)
• Hàng tiêu dùng thiết yếu (2.16%)
• Hàng tiêu dùng không thiết yếu (9.82%)
• Năng lượng (6.52%)
• Viễn thông (4.56%)
• Tiện ích công cộng (3.63%)
• Chăm sóc sức khỏe (2.04%)
• Bất động sản, xây dựng (4.55%)
• Nguyên vật liệu (1.04%)
• Kinh doanh hỗn hợp nhiều ngành nghề (1.54%)

Là một chỉ số có sức ảnh hưởng lớn trên toàn cầu, các tập đoàn được niêm yết trong HSI cũng có sức ảnh hưởng lớn trong một số ngành nghề nhất định. Dưới đây là Top 10 các tập đoàn hiện đang chiếm tỷ trọng cao nhất trong 50 tập đoàn đang được niêm yếu:

• Tencent Holdings
• Alibaba
• HSBC Holdings
• Meituan
• AIA
• Tập đoàn Ngân hàng Xây dựng Trung Quốc CCB
• China Mobile Limited
• Ngân hàng Công thương Trung Quốc ICBC
• Xiaomi
• Tổng công ty Dầu khí Hải dương Trung Quốc CNOOC

Như đã đề cập ở trên, Hang Seng Index bao gồm 50 cổ phiếu lớn nhất được giao dịch trên Sở chứng khoán Hồng Kông. Danh sách này được lựa chọn thông qua Sở giao dịch Hồng Kông với các cổ phiếu của khoảng 2.500 công ty niêm yết. Một loại cổ phiếu được xem xét đưa vào chỉ số Hang Seng cần đáp ứng các tiêu chí:

• Xếp hạng vốn hóa thị trường và doanh thu được thu vào.
• Hoạt động tài chính.
• Đại diện các phân ngành tương ứng với chỉ số chứng khoán Hồng Kông Hang Seng.

Đặc điểm của chỉ số Hang Seng

• Uy tín lâu dài: Chỉ số HSI có mốc tăng trưởng là 10.000 điểm ở năm 1993 và cho đến nay thì chỉ số HSI đã tăng vượt bật lên đến 20,000 điểm. Các chuyên gia dự báo chỉ số này rất có tiềm năng phát triển mạnh mẽ trong tương lai.
• Tăng trưởng ổn định: HSI được tiếp nhận dòng vốn từ Trung Quốc đổ vào nên đây cũng là một tín hiệu tích cực, thể hiện tiềm năng tăng trưởng ổn định trong quá trình hoạt động.
• Ảnh hưởng rất lớn đến các nhà đầu tư đến từ Việt Nam: Đây là một chỉ số quan trọng để đánh giá sàn chứng khoán Hồng Kông - thị trường tài chính lớn đứng thứ 6 trên thế giới và thứ 3 châu Á. Bảng chỉ số này là một công cụ theo dõi chứng khoán hiệu quả hàng đầu thế giới. Mọi biến động của nó đều ảnh hưởng rất lớn đến tâm lý của các nhà đầu tư, trong đó có cả Việt Nam.

3 Lý do nên đầu tư vào chỉ số Hang Seng

Trải qua nhiều thập kỷ hình thành và phát triển, sức hút của chỉ số HangSeng đối với nhà đầu tư là rất lớn. Dưới đây là top 3 lý do chỉ ra rằng đây là một trong những chỉ số đáng đầu tư.

Dòng chảy vốn của Trung Quốc

Nguồn vốn luôn là một tiêu chí quan trọng mà các nhà đầu tư cần chú ý đến. Quan điểm trong giới đầu tư cho rằng, giá cổ phiếu tăng hay giảm sẽ dựa vào dòng vốn vào và ra khỏi cổ phiếu đó. Tuy nhiên, việc theo dõi dòng vốn luôn gặp nhiều khó khăn và không dễ để dự đoán nguồn vốn sẽ bắt đầu và sẽ đi đến đâu. Theo xu hướng thì sẽ đổ về những thị trường có tiềm năng tăng trưởng tốt.

Vốn đầu tư của Trung Quốc góp phần giúp tốc độ tăng trưởng của các công ty tại Hồng Kông tăng lên vượt bậc. Dựa vào số liệu được thống kê trong năm 2022, có khoảng 43 tỷ đô đã được đầu tư vào chỉ số HSI từ các liên kết giao dịch chứng khoán đến từ Thượng Hải và Thẩm Quyến. Đây là một con số đáng kinh ngạc và góp phần thúc đẩy mạnh mẽ cho sự phát triển của chỉ số Hang Seng.

Cấu trúc chỉ Số Hang Seng tốt

Chỉ số chứng khoán Hang Seng được phát triển vững chắc một phần nhờ vào cấu trúc chỉ số tốt. Việc Tencent Holdings được thêm vào chỉ số chứng khoán Hồng Kông đã tạo ra một bước thay đổi đáng kể từ trước đến nay, được khẳng định thông qua việc đạt mức cao kỷ lục vào 2007. 

Nhờ những hoạt động tốt của Tencent đã tạo tiền đề cho sự thay đổi đáng kể trong chỉ số này. Ngay cả trong thời kỳ khủng hoảng tài chính vào năm 2008 thì Tencent vẫn duy trì ổn định và chỉ thiệt hại 14.8%. Việc Tencent chiếm 15% thị phần của HSI đã giúp giảm bớt tác động tiêu cực từ các doanh nghiệp Nhà nước. 

Có triển vọng cao

Trong thời điểm dịch bệnh nghiêm trọng trong những năm trước, thông qua tỷ lệ P/B của chỉ số Hang Seng có thể thấy rằng định giá của nó dường như đang bị tụt sâu so với chỉ số Nikkei hay chỉ số KOSPI. Hiện nay, tình hình dịch bệnh đã dần cải thiện, hơn nữa trong môi trường có nền kinh tế và pháp lý tốt hơn thì sẽ có triển vọng cao cho sự phát triển của chỉ số chứng khoán này. Đây cũng là một điều kiện mà các nhà đầu tư nhìn nhận và đánh giá lại danh mục để đầu tư của mình.

Hướng dẫn cách đầu tư vào chỉ số Hang Seng

Khi có nhu cầu đầu tư vào Hang Seng Index, cách đơn giản nhất là đầu tư vào quỹ ETF. Tuy nhiên, ở Hoa Kỳ không có quỹ ETF nào được giao dịch nên giải pháp tối ưu nhất là đầu tư vào iShares MSCI Hong Kong Index Fund ETF (EWH). Để theo dõi báo cáo hàng ngày thì các nhà đầu tư có thể xem những báo cáo sau:

• Bản tin, tin tức mới nhất, cập nhật hàng ngày của Hang Seng Index
• Hiệu suất cổ phiếu cấu thành chỉ số Hang Seng
• Tóm tắt hiệu suất chỉ mục
• Những tin tức trong chuỗi chỉ mục tổng lợi nhuận được đăng tải hàng ngày

Đối với các nhà đầu tư quốc tế thì có thể lựa chọn các phiên bản khác nhau của Hang Seng Index giúp ích cho việc quan sát trên nhiều lĩnh vực. Trong đó có các chỉ số HSI quan trọng cần theo dõi:

• Chỉ số HSI của doanh nghiệp Trung Quốc
• Chỉ số Hang Seng của các tập đoàn trực thuộc Trung Quốc
• Chỉ số HK 35
• Chỉ số biến động HSI
• Chỉ số Hang Seng Mainland 100
• Chỉ số Hang Seng hàng đầu của ngành công nghiệp Trung Quốc
• Chỉ số bền vững các tập đoàn 
• Chỉ số REIT

Hướng dẫn cách giao dịch chỉ số Hang Seng

Hoạt động giao dịch của bảng chỉ số này trên sàn giao dịch Hồng Kông được quy định thời gian cụ thể từ thứ Hai đến thứ Sáu và không có thời gian nghỉ giữa các phiên giao dịch. Phiên sẽ đóng cửa vào lúc 15:00 chiều cho đến 8:30 sáng hôm sau.

Hiện nay, việc đầu tư online dễ dàng qua điện thoại hoặc máy tính có kết nối Internet đã không còn xa lạ với nhiều nhà đầu tư. Các nhà đầu tư có thể thực hiện giao dịch xuyên suốt 24h trong cả tuần.

Sau đây là một số phương thức giao dịch Hang Seng Index mà nhà đầu tư có thể thực hiện:

Đầu tư vào quỹ ETF

Nhà đầu tư sẽ thực hiện đóng tiền quỹ và nhận được giấy chứng nhận sở hữu một phần chứng chỉ quỹ ETF. Việc đầu tư vào quỹ ETF quốc tế có thể mang lại rủi ro cao hơn so với việc đầu tư nội địa.

Đầu tư với hợp đồng chênh lệch CFD

Đầu tư CFD (hợp đồng chênh lệch) có thể coi là cách đầu tư đơn giản và tiện lợi nhất đối với các nhà giao dịch. Thông qua phương thức đầu tư này, nhà đầu tư không cần phải sở hữu Hang Seng Index mà chỉ cần dự đoán mức biến động của chỉ số này sẽ tăng hay giảm một cách chính xác. Sau đó có thể thu được lợi nhuận từ sự chênh lệch giá qua việc dự đoán trên. 

Bên cạnh đó, để gia tăng lợi nhuận thì các nhà đầu tư có thể sử dụng đòn bẩy từ các nhà môi giới. Tuy nhiên, việc làm mạo hiểm này có thể mang lại rủi ro lớn khi dự đoán sai kết quả của sự biến động giá trên thị trường.

Cách giao dịch chỉ số chứng khoán Hang Seng qua quỹ đầu tư ETF hoặc hợp đồng chênh lệch CFD

Ý nghĩa của chỉ số Hang Seng Index

Chỉ số HSI thể hiện tình hình hoạt động của thị trường chứng khoán Hồng Kông. Những biến động tại Hồng Kông có thể ảnh hưởng đến các công ty trong khu vực và trên toàn thế giới.

Sự biến động của nền kinh tế, chính trị và xã hội đều có thể ảnh hưởng đến chỉ số HSI. Khi xảy ra sự chênh lệch về HSI có thể ảnh hưởng đến tâm lý của nhà đầu tư trong nước và nước ngoài. Vì vậy, các bạn cần theo dõi sát sao tin tức quốc tế cũng như sự biến động của HSI để có thể đưa ra những quyết định đúng đắn cho việc đầu tư trên sàn giao dịch của mình.

Kết Luận

Khi tham gia vào thị trường chứng khoán, yêu cầu các nhà đầu tư phải cân nhắc và tính toán kỹ lưỡng. Việc đầu tư vào chỉ số Hang Seng là một lựa chọn đúng đắn và có thể mang lại lợi nhuận cao nếu giao dịch thành công. Mong rằng qua những nội dung trên, bạn đã hiểu rõ hơn về Hang Seng Index là gì, đặc điểm và lý do nên đầu tư vào chỉ số này. Đừng quên theo dõi các bài viết tiếp theo trên website để cập nhật thêm nhiều thông tin bổ ích nhé!

Huỳnh Hà