JPMORGAN CHASE & CO. (JPM) là cổ phiếu đáng mua

Chúng tôi vừa tổng hợp danh sách 10 cổ phiếu Fortune 500 tốt nhất để mua ngay bây giờ. Trong bài viết này, chúng ta sẽ xem xét vị trí của JPMorgan Chase & Co. (NYSE:JPM) so với các cổ phiếu Fortune 500 khác.

Các Nhà Đầu Tư Có Nên Quá Thận Trọng?

Doanh thu tổng hợp của các công ty Fortune 500 năm 2023 đạt kỷ lục 41 nghìn tỷ USD, tăng 0,1% so với năm trước. Lợi nhuận cũng tăng 2% sau khi giảm vào năm 2022. Mỹ đã vượt qua Trung Quốc đại lục với số lượng công ty trong danh sách Fortune 500 nhiều nhất lần đầu tiên kể từ 2018. Đến tháng 8 năm nay, Mỹ có 139 công ty, tăng 3 so với năm 2023, trong khi Trung Quốc đại lục có 133 công ty, giảm 9 so với năm ngoái.

Ngành tài chính, bao gồm các ngân hàng và công ty bảo hiểm, dẫn đầu tất cả các ngành với số lượng công ty Fortune 500 nhiều nhất. Tập hợp lại, các gã khổng lồ công nghệ đã mang về 282 tỷ USD lợi nhuận ròng, tăng từ 233 tỷ USD năm trước. Hiện tại, có 13 công ty đang ra mắt Fortune 500, phản ánh sự cuốn hút của thế giới đối với AI và thuốc giảm cân.

Trong khi S&P 500 đã phục hồi hầu hết các khoản thua lỗ, sự phục hồi này chủ yếu được dẫn dắt bởi các lĩnh vực như bất động sản, tiện ích và hàng tiêu dùng thiết yếu, thay vì các công ty công nghệ lớn. Các nhà đầu tư đang chuyển trọng tâm do lo ngại về tăng trưởng kinh tế và kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) cắt giảm lãi suất.

Tuy nhiên, có vẻ như các nhà đầu tư nghĩ rằng mặc dù danh mục đầu tư nên được đa dạng hóa trong bối cảnh kinh tế hiện tại, nhưng cảm giác này không có nghĩa là phải rời bỏ các cổ phiếu công nghệ, điều này tất nhiên đóng góp rất lớn vào doanh thu tổng hợp của Fortune 500. Jason Draho, người đứng đầu Phân bổ Tài sản khu vực Mỹ của UBS Global Wealth Management, nhấn mạnh cảm giác này và chúng tôi đã đề cập đến điều này trong bài viết trước đây về 10 cổ phiếu công nghệ tốt nhất nên mua ngay bây giờ dưới 10 USD:

“... các nhà đầu tư nên xem xét các đợt giảm giá tiềm năng của cổ phiếu công nghệ như là những cơ hội mua vào tốt trong dài hạn, vì các đợt điều chỉnh 10% thường là điểm vào tốt trong lĩnh vực công nghệ... Ông nghĩ rằng sự biến động thị trường này là không theo chu kỳ. Sự bán tháo gần đây trong lĩnh vực công nghệ không chủ yếu do những lo ngại về kinh tế mà chủ yếu là do các vấn đề riêng của ngành. Mặc dù vậy, các gã khổng lồ công nghệ sẽ tiếp tục được hưởng lợi từ câu chuyện đầu tư vào AI. Mặc dù có thể có những thách thức ngắn hạn, nhưng triển vọng dài hạn cho những công ty này vẫn tích cực... Draho cũng cảnh báo về việc không nên tập trung quá nhiều vào ngành này. Ông gợi ý đa dạng hóa sự tiếp xúc bằng cách đầu tư vào các công ty dẫn đầu trong ngành cũng như các công ty có khả năng hưởng lợi từ sự gián đoạn công nghệ như một cách để quản lý các rủi ro tiềm tàng trong cổ phiếu công nghệ.”

Chỉ tuần trước, Dan Greenhaus, chiến lược gia trưởng của Solus Alternative Asset Management đã thảo luận về thị trường và sức mạnh của sự phục hồi, đồng thời cho rằng việc dự đoán động thái tiếp theo của Fed đã trở nên khó khăn hơn.

Ông đã thảo luận về những lo ngại về suy thoái đang diễn ra, đặc biệt sau những bình luận tiêu cực từ các đại diện tài chính. Mặc dù có những lo lắng này, ông tin rằng người tiêu dùng Mỹ đang hoạt động tốt, nền kinh tế ổn định và lợi nhuận doanh nghiệp vượt quá mong đợi. Bối cảnh này cho thấy sự bán tháo gần đây trong một số cổ phiếu AI đã được theo sau bởi một sự phục hồi hợp lý, khi các vấn đề dường như giới hạn trong các xu hướng gần đây.

S&P 500 hiện đang phải đối mặt với sự kháng cự quanh mức 5.600, một điểm quan trọng mà các nhà đầu tư quan tâm. Dan Greenhaus đã lưu ý rằng sự đảo ngược gần đây của đường cong lợi suất đã làm gia tăng lo lắng, nhưng đường cong 2-10 năm vẫn hơi tích cực. Mặc dù có những lo lắng này, chênh lệch tín dụng cho trái phiếu đầu tư vẫn ổn định, và các chỉ số chéo tổng thể cho thấy môi trường thị trường ổn định.

Gần đây, các cuộc thảo luận về những thay đổi lãi suất tiềm năng đã gia tăng, đặc biệt sau những thông tin từ CEO Goldman Sachs, David Solomon. Ông cho biết có khả năng sẽ cắt giảm 25 điểm cơ bản từ Fed, mặc dù ông cũng thừa nhận khả năng giảm 50 điểm cơ bản. Greenhaus tin rằng Fed sẽ chọn cắt giảm 25 điểm cơ bản, đánh dấu sự khởi đầu của một loạt các đợt giảm. Quan điểm này được hỗ trợ bởi sự bình thường hóa của lạm phát và một nền kinh tế chậm lại.

Theo Greenhaus, các thành phần chu kỳ của thị trường chứng khoán dường như đang hoạt động tốt, cho thấy rằng các yếu tố cơ bản của nền kinh tế vẫn vững chắc, và không có lý do cụ thể nào cho bất kỳ kịch bản cắt giảm lãi suất nào. Khi các công ty Fortune 500 tiếp tục tạo ra doanh thu và lợi nhuận kỷ lục, tâm lý của các nhà đầu tư không nên thay đổi quá nhiều. Với điều đó, chúng tôi đã chuẩn bị một danh sách 10 cổ phiếu Fortune 500 tốt nhất để mua ngay bây giờ.

JPMorgan Chase & Co. (NYSE:JPM)

Vốn hóa thị trường tính đến ngày 14 tháng 9 đạt 582,50 tỷ USD. Số lượng quỹ đầu cơ nắm giữ là 111.

JPMorgan Chase & Co. (NYSE:JPM) là một công ty tài chính đa quốc gia và là một trong những ngân hàng lớn nhất thế giới theo vốn hóa thị trường, cung cấp một loạt dịch vụ tài chính cho cá nhân, doanh nghiệp và các tổ chức, bao gồm ngân hàng thương mại, ngân hàng đầu tư, quản lý tài sản, quản lý tài sản cá nhân và ngân hàng tiêu dùng.

Tính đến ngày 31 tháng 3, công ty có 4,1 nghìn tỷ USD tài sản và 3,6 nghìn tỷ USD tài sản đang quản lý, củng cố vị thế của nó là ngân hàng lớn nhất tại Mỹ. Chỉ trong quý 1 năm nay, công ty đã tạo ra 655 triệu USD tổng tín dụng và vốn cho người tiêu dùng, doanh nghiệp nhỏ, các thực thể chính phủ và tổ chức phi lợi nhuận.

JPMorgan Chase & Co. (NYSE:JPM) đang tự động hóa các nhiệm vụ nội bộ và nâng cao trải nghiệm khách hàng. Vào tháng 8, họ đã ra mắt trợ lý GenAI để giúp ~60.000 nhân viên hoàn thành các nhiệm vụ tẻ nhạt một cách hiệu quả hơn. Đối với khách hàng, họ đã giới thiệu giải pháp thanh toán sinh trắc học bằng khuôn mặt tại các cửa hàng cho các thương nhân ở Mỹ. Trước đó vào tháng 5, công ty cũng đã ra mắt một dịch vụ quản lý dữ liệu mới cho các nhà đầu tư tổ chức nhằm tối ưu hóa các mô hình hoạt động của họ và truy cập dữ liệu nhất quán.

Tính đến ngày 30 tháng 6, công ty được nắm giữ bởi 111 quỹ đầu cơ, trong đó khoản đầu tư lớn nhất trị giá 2.576.879.756 USD của Fisher Asset Management.

Tương lai của công ty đang hướng tới thành công bền vững nhờ vào lợi thế chi phí và các khoản đầu tư chiến lược vào tăng trưởng tự nhiên. Với hiệu suất tài chính vững mạnh và quy mô lớn, JPM dự kiến sẽ được hưởng lợi.

Carillon Eagle Growth & Income Fund đã phát biểu về JPMorgan Chase & Co. (NYSE:JPM) trong thư gửi nhà đầu tư quý 1 năm 2024:

“JPMorgan Chase & Co. (NYSE:JPM) đã đóng góp tích cực vào hiệu suất sau khi công bố kết quả tài chính vững chắc và hướng dẫn tích cực cho phần còn lại của năm 2024. Hơn nữa, sự bàn tán ngày càng tăng về hoạt động thị trường vốn đang gia tăng có thể đã góp phần vào hiệu suất mạnh mẽ của cổ phiếu so với các ngân hàng khác. Hãy nhớ rằng JPMorgan có một thương hiệu mạnh trong lĩnh vực thị trường vốn.”

Tổng thể, JPM đứng thứ 7 trong danh sách các cổ phiếu Fortune 500 tốt nhất để mua. JPMorgan sẽ chia cổ tức trong tháng 10/2024, thông tin cụ thể như sau:

Tên tập đoàn: JPMorgan Chase & Co.

Ngày chia cổ tức: 7/10/2024 

Mức cổ tức: 1.15 USD/CP 

Tỷ suất lợi nhuận: 10.98%